Demetan ist ein kleiner Froschjunge, der in einem wunderschönen Regenbogenteich lebt.
Er ist gutherzig und hat einen ausgeprägten Sinn für Gerechtigkeit, aber er ist willensschwach und wird ständig von den Stärkeren im Teich schikaniert.
Unterstützt wird er von seiner Freundin Ranatan. Die beiden Tiere stehen sich immer nahe und sprechen über ihre Träume und Hoffnungen.
Doch die Natur ist nicht immer freundlich. In den Teichen leben verschiedene Kreaturen, und die Stärkeren versuchen, die Schwächeren zu dominieren.
Demetan und Ranatan werden manchmal mit grausamen Realitäten konfrontiert, die sie zu Tränen rühren können. Doch Demetan fasst immer mehr Mut, stellt sich gegen Ungerechtigkeit und Unvernunft und versucht, seine Freunde und seinen Stolz zu schützen.
Die Geschichte vermittelt Kindern die Bedeutung von Mut und Freundlichkeit, und gleichzeitig können auch Erwachsene die tiefe Botschaft des Films spüren, der einen Mikrokosmos der Gesellschaft widerspiegelt.
Die bewegende Geschichte entfaltet sich neben den melancholischen Zeichnungen.